Æbleplukker Kommercielt budskab: Investering har oplevet et voldsomt boom de seneste år. Investeringsfonde, mæglerhuse og investeringsplatforme rapporterede om en rekordstigning i stort set alle indikatorer. Men nu kommer udrensningen. Der er kommet mange varme penge ind og ud af markedet i løbet af de sidste par svære måneder, og meget ofte med et betydeligt tab. Så er der langsigtede investorer, som har en horisont på flere år, og hvis de er kommet ind på markedet for nylig, står de formentlig også over for nogle løbende tab. I den følgende tekst vil vi se på, hvordan du nemt kan reducere dit løbende tab med op til 20 %, eller øge dit potentielle løbende overskud med op til 20 %.
Stadig betydningsfuld det meste af kapitalen er investeret gennem traditionelle investeringsforeninger. Følgende punkter er karakteristiske for disse traditionelle fonde:
- Investeringsforvaltningen varetages af en professionel porteføljeforvalter (eller gruppe), investoren behøver ikke på nogen måde at være aktiv.
- Fondsforvaltere er normalt mere forsigtige og ønsker primært ikke at tabe væsentligt mere end markedsgennemsnittet.
- Ifølge alle tilgængelige statistikker langt de fleste aktivt forvaltede fonde opnår ikke større udbytte, end markedsgennemsnittet.
- Til denne fondsforvaltning oplades normalt i intervallet fra 1 % til 2,5 %, i gennemsnit 1,5 % fra kapitalen pr. år, inklusive tabsår, dvs. markedstabet bliver derved større.
Lad os dvæle ved det sidste punkt, som faktisk definerer omkostningerne ved selve investeringen. Hvis det gennemsnitlige aktieafkast på lang sigt er mellem 6 til 9 %, og din investeringsværdi reduceres med 1,5 % hvert år, så viser nedenstående tabel, at der på længere sigt er virkelig store forskelle.
Kilde: egne beregninger
Effekten af renters rente, som rent faktisk geninvesterer det opnåede overskud, betyder, at enhver stigning i omkostningerne er dramatisk foreskrevet i den endelige værdi af investeringen. Scenarie A simulerer gennemsnitlige afkast over 20 år uden gebyrer. Scenario B simulerer på den anden side afkast med et gennemsnitligt gebyr på 1,5 %. Her ser vi forskellen til det tidligere scenarie på 280 over en 000 års horisont. På dette tidspunkt er det også værd igen at minde om, at det overvældende flertal af aktivt forvaltede fonde ikke opnår højere afkast end markedsgennemsnittet (de opnår normalt væsentligt lavere afkast). Endelig viser scenarie C en passiv lavprisfond med et gebyr på 20 % om året, som næsten perfekt følger udviklingen på aktiemarkedet repræsenteret af et eller andet aktieindeks. Disse lavprisfonde kaldes ETF'er - Exchange Traded Funds.
om ETF-fonde er karakteriseret ved:
- De forvaltes ikke aktivt, bare som regel de kopierer det givne aktieindeks, eller en anden defineret gruppe af aktiepapirer.
- Ekstremt lave fondsforvaltningsomkostninger – normalt op til 0,2 %, men nogle endda 0,07 %.
- Opskrivning af værdien af fondene (og dermed din investering) sker hver gang ETF'en handles på børsen.
- Det kræver en proaktiv tilgang af investoren
Og her stopper vi igen ved det sidste punkt. I modsætning til klassiske investerings- eller investeringsforeninger, hvor du virkelig ikke behøver at bekymre dig om dine investeringer, skal du i tilfælde af ETF'er sætte dig ind i i det mindste det vigtige grundlæggende om, hvordan ETF'er fungerer. På samme tid, hvis du planlægger at investere regelmæssigt med månedlige eller mindst kvartalsvise indskud, bør du altid aktivt købe den givne ETF. I moderne investeringsapplikationer af typen xStation Nebo xMobil station hele processen tager højst et par minutter, men for mere dygtige brugere kan det tage et par snese sekunder. Så må enhver investor selv svare på, i hvilket omfang han ønsker at opfylde det traditionelle ordsprog "ingen smerte ingen gevinst” og dermed hvor meget afkast han er villig til at aflevere til en investeringsfond for det han stort set selv kan klare i disse dage. Som vi så i scenarierne ovenfor, denne forskellen mellem en traditionel fond og en ETF kan være hundredtusindvis af kroner, hvis vi ser på en lang investeringshorisont.
En endelig beregning at overveje:
Kilde: egne beregninger
Tabellen ovenfor viser, hvad der kan forventes om 20 år yderligere indkomst i tilfælde af billige ETF'er beløber sig også til næsten 240 CZK. Denne ekstra indkomst kræver dog et aktivt køb af ETF'en på din investeringskonto hver måned. Den sidste række i tabellen viser, hvor meget mere du vil tjene hver måned, hvis du aktivt køber en ETF, der følger aktiemarkedets gennemsnitlige præstation konsekvent hver måned i 20 år. Med andre ord, hvis du bruger et minut af din tid hver måned på at indtaste et ETF-køb i din investeringsplatform, vil du i det lange løb yderligere 1 CZK for et minut af din tid og pas på hver måned. Så på 20 år, næsten 240 CZK. Hvis du derimod overfører dine investeringer til traditionelle fonde, afleverer du dette ekstra overskud til fondsforvalterne, og du har sparet dig selv et minuts arbejde hver måned.
- Mere om, hvordan ETF'er fungerer Download gratis - XTBs mest populære ETF
Diskussion af artiklen
Diskussionen er ikke åben for denne artikel.
